芯片封装行业又出大事

韩国时间周五晚9点，三星电子副会长李在镕回到韩国，结束了长达6天的日本之行，空手而归。

同一天，日韩两国正负就毛衣摩擦在东京举行事务级别磋商。双方不欢而散，也未确定下次磋商的时间。

韩国提议是7月24号再谈，日本未予理会。

此次磋商被安排在日本经产省（相当于我们的工信部）一个十分简陋的房间内举行（反正肯定比G20简陋，G20多简陋我们半个月前在大阪刚见过）。据说，会场一块白板上贴着张打印纸“关于出口管理的事务性说明会”，角落里堆着桌椅。与韩国官员西装革履不同，日本代表只是穿着白衬衣而且没有系领带。

韩国《中央日报》报道称，日方刻意降低了此次磋商的等级，将其定义为“说明会”而非韩国所主张的“双边磋商”，出席人数也从最初商议的每方5人减少为2人。磋商在对立氛围中进行，双方表情凝重，甚至没有握手。

韩国想要的OLED材料氟聚酰亚胺、半导体材料光刻胶和高纯氟化氢气体，日本依然不给。这三种材料对韩国半导体产业至关重要，断供意味着停产。

在这三种材料上，日本垄断了全球70-90%的产能供应，是韩国半导体芯片行业的卡脖子“命门”。

全球最大的半导体芯片公司是三星电子，2017年市值曾一度逼近4000亿美元，占整个韩国股市的近四分之一，至今市值仍接近2600亿美元，领先美股芯片的龙头INTEL的2200亿 。

但从产业链完整的角度上讲，美国才是半导体芯片当之无愧的霸主 - 拥有90多家半导体上市公司，覆盖设计、设备、材料、制造、封测等全产业链。

日本半导体产业在近二三十年间明显衰落，从内存芯片的领导者逐渐走下神坛，被美韩两国压制，日本的芯片设计和一体化制造企业的影响力也越来越小。

但日本长期把控14种关键半导体材料超过一半的市场份额，有10种半导体设备的市场占有率超过50%。

材料不像芯片可以备1年的货，因为材料是有保质期的，有的材料3个月以后就不能用了。

氟化氢更是腐蚀性极强，无法长期保存，韩国企业一直是小批量进口。据业内推测，目前三星电子的氟化氢存库可能仅仅还能维持几周时间。

日前，LG显示首席技术官Kang In-byeong表示，该公司正在测试中国的氟化氢。三星电子和SK海力士也正在寻求从中国购买更多材料。

日本的出口管制是在7月1日发出的，看看国内氟化工相关股票的走势：

以上依次多氟多、巨化股份、中欣氟材6月底至今走势

经济问题是表象，郑智问题是根源。

文在寅上任韩国总统以来，在历史问题上一向对日本态度坚决。韩国大法院去年10-11月两度判决日本企业赔偿殖民朝鲜半岛期间强征的韩国劳工，涉事日本企业的在韩资产还被扣押。

但日方认为，根据日韩两国1965年恢复邦交时签署的《日韩请求权协定》，韩国劳工的请求权问题已经解决，韩国民众不能再向日方索赔。

日本7月21日将举行参议院选举，安倍在选举前向韩国示强，选择韩国的支柱产业半导体，就是要把韩国打疼，且目前全无“收手”之意。

安倍在特朗普面前卑躬屈膝，特朗普的招数学得倒是很快。

鹬蚌相争渔翁得利，这次A股的化工板块，成了之前的印度阿三指数。

科创板有一家半导体材料企业安集微即将上市，它的A股影子股是上海新阳。

阿里巴巴低调地下调了回归港股的融资规模，从200亿美元，变成了100亿。

百威亚太取消港股IPO，原计划募资100亿美元泡汤，因市场不好。

百威英博目前的全球总市值超过了1700亿美元。是啤酒中的茅台。

脸书（Facebook）去年的泄露用户数据丑闻据传要跟美国政府和解了，代价是50亿美元，区区百分之一市值。相比去年事件发酵砸去的两成股价，连个零头都不到。如今他的焦点已经转移到了Libra数字货币上，跟它怼的政府部门从联邦贸易委员会变成了美联储和美国证监会，取决于这到底是货币还是ETF。

小刚在昨天的中国金融科技峰会上说，一个是数字资本的市场，一个是数字的资本市场，怎么那么像绕口令…他漏了一个最重要的字，数字只有“涨”了，才能吸引资本，才会有市场。

6月的社会融资增速涨了，10.9%（5月是10.6%）。相比去年同期，作出贡献的是委托贷款、信托贷款、企业债和地方正负的专项债，大都是M2以外的部分。M2增速没变，8.5%。

地方正负专项债越多，对房地产依赖就越小。

贸易帐，今年上半年进出口总额增3.9%，对美下降9%，但进口下降得比出口更多，对美顺差进一步扩大。6月的外贸整体略低于预期。